彩虹股份2017年计划销售基板玻璃220.8万片，同比提升5%

彩虹显示器件股份有限公司

2017年半年度报告

重要提示

一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、公司全体董事出席董事会会议。

三、本半年度报告未经审计。

四、公司负责人朱立锋、主管会计工作负责人魏永刚及会计机构负责人（会计主管人员）王晓春声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。

五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案无

六、前瞻性陈述的风险声明：本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。

七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况：否

八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况：否

公司简介和主要财务指标

一、公司信息

二、公司主要财务数据

三、前十名股东持股情况表

四、净资产收益率及每股收益

公司业务概要

一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明

1、公司所从事的主要业务、经营模式

本公司是我国显示器件领域中最具竞争力的企业之一，主要业务为液晶基板玻璃的研发、生产与销售。液晶基板玻璃是平板显示产业不可或缺的关键性材料，是液晶面板的重要组件。

公司是中国第一家、全球第五家拥有该生产技术和生产能力的企业，填补了国内在该领域的空白，打破国际垄断。公司主要产品为G4.5、G5、G6和G8.5液晶基板玻璃，产品主要销往国内外液晶面板厂商，用于液晶面板的制造。

随着公司产业结构调整、优化的推进，公司产品结构趋于更加合理，市场占有率稳步攀升，竞争能力显着增强。

液晶玻璃基板产业是公司作为央企战略地位和战略价值的重要体现。

公司秉持开放、创新、协同、共享理念，汲取经验，整合资源，以开放的联合发展模式进行运作，加快自主创新，探索经营路径，不断突破产业瓶颈，通过自身不懈努力做强基板玻璃产业，切实保障国家平面显示产业战略安全。

公司通过自主创新和外部技术合作，研发设计、生产制造、销售液晶玻璃基板产品。结合客户需求及市场形势，重点推行“营销突破+技术改善”的营销方式，对外不断认证新机种，深挖拓展客户潜能，对内协调生产工厂对接客户，推进产品技术改造升级，提升产品硬实力。通过整合内外部资源，提高自主创新能力，不断增强彩虹基板玻璃产品的综合竞争实力。

2、行业情况

近年来，消费者对更大尺寸显示终端产品的需求不断增加，全球大尺寸面板的出货面积不断攀升，亦成为大尺寸高世代液晶玻璃基板需求面积增长的主要动力，行业内主要厂商产品重心转移至G8.5及以上高世代面板生产线趋向明显。

同时，全球平板显示产业呈现“面板定义整机”趋势，显示面板的尺寸及性能决定了下游显示应用产品的品质，而面板生产线向高世代线发展的走向决定了玻璃基板生产线相同的发展趋势。

根据市场专业调研机构数据显示，目前TFT-LCD技术仍是主流技术，其市场份额占比高达90%，其产业化程度最高，未来5-10年内仍将保持主流地位。

目前，全球玻璃基板产业呈现寡头垄断格局。据预测2015-2020年中国大陆玻璃基板需求从11538万平方米增长至21128万平方米，而供给情况仅为2923万平方米到9430万平方米，特别是大尺寸供给严重不足，市场空间巨大。

高世代线的投产带动了上游材料和设备的发展，推动玻璃基板、液晶材料、偏光片、背光源组件、驱动IC等配套产业的国产化进程，使国内平板显示器件配套产业开始取得突破。市场对大尺寸、高清电视的需求旺盛、强劲，市场前景良好。

二、报告期内核心竞争力分析

公司作为国内液晶玻璃基板龙头企业，公司的行业地位及核心竞争力主要表现在：

1、显示器件行业先进的管理体系

公司是中国显示器件行业重要企业，早在上世纪八十年代就进入显示器件领域，引进了先进的生产技术和管理体系，通过消化、吸收，形成更适合公司自身发展的企业管理系统，在研发、技术、质量、安全等多方面体现了“国家队”的风范。

2、强大的自主创新及技术研发实力

公司经过多年的液晶玻璃基板研发、生产和运营，培养和储备了大批玻璃基板研发、制造及管理专业技术人才，在国内率先形成了从产品研发到装备与工艺设计，从产线自主建设到点火升温引板，从生产爬坡、质量提升到售后服务再到用户问题改进的完整的技术创新体系。

通过长期积累，公司在液晶玻璃基板领域拥有完全自主知识产权的核心产业技术，内容涵盖了生产各个环节，形成了较完善的自主知识产权体系。

随着公司技术能力的不断提升，产线效率、良率和产品品质亦不断优化和进步，有效突破了国外垄断寡头对液晶基板玻璃这项高端战略性产品的技术封锁。

公司G7.5TFT-LCD基板玻璃关键工艺技术研发及产业化和G7.5TFT-LCD基板玻璃智能成型装备研发及应用项目已通过中国电子学会科技成果鉴定，项目技术填补了国内空白，国内领先，对推动我国高世代基板玻璃国产化具有重要意义。

公司溢流法电子玻璃基板制备技术已获得国家科技部立项批复，项目总经费9402万元，其中中央财政经费3402万元。

3、产业配套优势明显

公司作为中国电子附属企业和中国电子信息“一号工程”重点发展的平板显示产业，具有完善地上下游产业链，液晶玻璃基板业务销售渠道更加稳固，市场竞争实力将不断得到提升。

4、国家产业扶持力度大

公司产品符合国家发展战略和产业导向，2014年公司获得国家发展改革委批准，成为首家承建平板显示基板玻璃工艺技术国家工程实验室的本土企业。

2015年公司电子玻璃智能制造项目获得国家工信部首批试点示范项目。

2016年获得国家工信部智能制造专项资助6,000万元。国家部委在资金、产业等方面的大力扶持为彩虹加快液晶玻璃基板产业智能制造，快速迈向数字化、网络化、智能化生产奠定了坚实基础。

经营情况的讨论与分析

一、经营情况的讨论与分析

2017年上半年，公司坚持以发展玻璃基板产业为己任，坚持多措并举，紧盯市场客户，提高保障能力，进入了战略客户“主力”供应商序列，全力以赴推进企业扭亏脱困。

报告期内，为发挥产线整体协同作用，公司创建了产线责任人管理模式，划分考核单元，全线体纵向生产管理，横向专业技术支持，促进产线各工序之间互动、联动，提升产线效能和经济效益。

报告期内，由于G5生产线炉龄到期，经过经济效益测算，公司对G5线体进行了关停；合肥液晶公司G6线体稳定运行，销量持续增长；在成功实现G6产品国产化的基础上，公司通过自主创新、技术突破，在原G6生产线改造建设的国内首条G7.5生产线实现了规模量产，生产效率较现有产线提高60%以上，为后期产线复制及G8.5产线的建设奠定了坚实的基础。

• 公司积极推进研发平台和智能制造体系创新，成立智能制造和大数据应用事业部，推进装备升级和大数据平台应用；

• 筹备成立彩虹电子玻璃研究院，推进技术研发体系创新；

• 通过深化精益生产活动，取得了“点改善、线提高、面突破”的显着成效。

报告期内，公司全力以赴推进非公开发行股票工作，并已于2017年3月通过了中国证监会审核通过。

与此同时，公司积极开展多方融资，为公司运营及建设提供有力的资金保障。

2017年上半年，公司累计生产玻璃基板70.56万片，销售玻璃基板87.94万片。实现营业总收入19,102.24万元，同比增加23.78%，其中液晶玻璃基板收入14,994.12万元，同比增长32.83%。

下半年计划及措施：根据2017年上半年实际生产经营情况，对全年总体经营目标进行调整：全年计划销售基板玻璃220.8万片，同比提升5%。拟采取的主要措施和开展的工作如下：

1、全力建成标准化生产线，提高生产效率，稳步提升良率，实现单线体经营性盈利

持续对策，提高产线良率，打造标准化生产线，实现单线体经营性盈利，生产效率、效益等达到行业先进水平。在生产达标、实现盈利的基础上，快速复制、启动建设第二条G7.5产线。开源和节流并举，推进精益生产活动，持续围绕产线良率提升、降低采购成本、提升人均生产率、提升市场客户价值、降低财务费用等方面，扎实推进各项工作。

2、对标同行，调整组织结构，提升管理效能

以行业先进水平为目标，推进机构整合、岗位优化，压缩管理层级，做到精简高效。坚持内部培养与外部引进高端技术人才并行实施的原则；推进智能制造助力产业升级，建立完善的大数据管理中心及云服务平台，形成完全自主的控制平台，实现生产模块扩展升级，全面提升公司综合竞争力。

3、紧盯市场，全力开拓，实现满产满销

提升重点客户的占有率，推进G8.5产品认证，形成战略合作共赢关系；积极寻求开发新客户，推进新产品试作认证、批量投入。开发LTPS/AMOLED市场，与目标客户进行交流；加强营销管理，制定营销绩效激励办法，激发内生动力。

4、建立适应彩虹事业发展的供应商体系，大幅降低采购成本

努力打造匹配产业发展的高质量供应商体系队伍，通过建立集中采购体系、实行供应商分级管理，建立新的供应商引入机制，实现采购成本的最优化，继续大幅降低采购费用。

5、盘活资源，多举措减亏

努力盘活闲置、低效资产；通过推进银企合作等多种措施，降低财务费用；全力推进和实施再融资计划，缓解资金压力，改善资产负债结构；加快智能制造及大数据应用事业部的运营，对外提供智能制造装备与技术服务，创造新的利润增长点。

二、主要控股参股公司分析

1、在子公司中的权益

(1).企业集团的构成

(2).重要的非全资子公司

２、长期股权投资

对子公司投资

三、可能面对的风险

1、行业和市场风险

平板显示产业属于高科技产业，市场规模稳定增长，但产品更新换代速度较快，市场景气程度受到供需情况变化影响而呈现周期性波动，产品价格也呈现波动趋势。

长期以来，液晶玻璃基板产品市场被国外公司垄断，对国内厂商在价格方面进行打压，对公司未来营业收入规模和盈利能力造成影响。

应对措施：公司将根据市场情况及时调整产品产能规模，不断提高良率，降低运营成本。积极处理低效资产，加快建设G8.5/8.6玻璃基板生产线，并与G8.6面板生产线形成内部配套，为公司带来新的利润点。

2、技术风险

平板显示技术飞快发展，对玻璃基板产品规格、性能不断提出更高要求。公司经过多年的技术积累，虽已掌握玻璃基板制造设备、工艺技术，但对于高世代产品的技术仍处于研发、试制阶段，能否实现高世代基板玻璃热端技术突破、实现技术研发、产品升级至关重要。

同时，公司非公开发行股票完成后将拓展面板业务，也将面临面板生产工艺的技术风险。

应对措施：多方引智借力，持续加强内部技术队伍建设，引进国内外行业专家。全面推进平板显示基板玻璃工艺技术国家工程实验室建设，提升研发体系和技术创新能力，为后续发展高世代玻璃基板业务奠定技术基础。

同时，公司G8.6面板项目将通过中国电子下属显示面板制造企业中电熊猫液晶显示公司提供的技术支持，以及外部选聘具备丰富建设、运营管理经验的专业技术团队，以保障面板业务的技术可靠性和先进性。

3、资金风险

由于公司玻璃基板生产线前期投入及运营受技术规格提升影响，产能释放较慢，未能达到市场预期，使得公司筹资及偿债压力较大。

同时，公司新建G8.6面板项目及G8.5/8.6玻璃基板生产线项目的投资金额较大，资金筹措压力较大。

应对措施：为了满足公司日常经营和新项目建设所需资金需求，公司控股股东及关联方在资金方面给予了持续的支持，保证了公司业务健康稳定的发展，体现了控股股东及关联方对上市公司业务发展的支持。

公司还将积极通过资本市场融资和其他融资渠道，多方筹措资金，为产业发展做好资金保障。

重要事项

一、公司董事、监事、高级管理人员变动情况

本公司财务总监樊来盈先生因工作变动的原因辞去公司财务总监职务。经公司总经理提名，决定聘任魏永刚先生担任公司财务总监。

二、在建工程

1、在建工程情况

2、重要在建工程项目本期变动情况

三、递延收益

涉及政府补助的项目：

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